Valor en riesgo: evaluación del desempeño de diferentes metodologías para 5 países latinoamericanos

• Alonso, Julio César ^[1] ; Chaves, Juan Manuel ^[1]
  1. [1] Universidad Icesi

     Universidad Icesi

     Colombia

     
• Localización: Estudios Gerenciales: Journal of Management and Economics for Iberoamerica, ISSN 0123-5923, Vol. 29, Nº. 126, 2013, págs. 37-48
• Idioma: español
• DOI: 10.1016/s0123-5923(13)70018-4
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• Resumen

  • Este documento evalua el comportamiento de veinte diferentes metodos (parametrico, no parametricos y semi-parametricos) para estimar el VaR (Valor en Riesgo) de un portafolio representativo para 5 paises latinoamericanos (Argentina, Brasil, Chile, Colombia y Peru). Despues de encontrar la aproximacion que mejor captura el nivel de riesgo seleccionado para cada portafolio, se encontro que los modelos no-parametricos de simulacion historica y semi-parametricos corresponde a la mejor medida de riesgo para todos los países de la muestra.

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