Sobre la crisis de Silicon Valley Bank: errores de gestión y debilidades de la regulación y supervisión de los bancos comerciales

• Autores: Ángel Vilariño Sanz
• Localización: Papeles de Europa, ISSN-e 1989-5917, Vol. 37, Nº. 1, 2024, págs. 1-16
• Idioma: español
• DOI: 10.5209/pade.92560
• Títulos paralelos:
  • On the Crisis of Silicon Valley Banks: Management Failures and Regulatory and Supervisory Deficiencies in Commercial Banking
• Enlaces
  • Texto completo
• Dialnet Métricas: 1 Cita
• Resumen
  • español

    El artículo informa del episodio sufrido por Silicon Valley Bank y los impactos sistémicos que generó el sistema bancario mundial. Se analizan los cambios de la regulación de los bancos comerciales en la normativa denominada Basilea III, a raíz de la gran crisis financiera y las dificultades existentes para la medición de los riesgos que están expuestos los bancos, especialmente en el caso de los riesgos de crédito y de liquidez. Finalmente, se pone el acento en la importancia de la supervisión y en sus grandes dificultades, teniendo en cuenta no sólo las dificultades teóricas sino las dificultades políticas.

  • English

    The article reports on the episode suffered by Silicon Valley Bank and the systemic impacts generated by the world banking system. Changes in the regulation of commercial banks in the so-called Basel III regulations are analyzed, as a result of the great financial crisis and the existing difficulties in measuring the risks that banks are exposed to, especially in the case of credit risks. and liquidity. Finally, the accent is placed on the importance of supervision and its great difficulties, taking into account not only the theoretical difficulties but also the political difficulties.

• Referencias bibliográficas
  • Bibliografía Basel Committee on Banking Supervision (2005): “Studies on the validation of Internal Rating Systems”, Bank for International...
  • Bluhm, C., Overbeck, L. y Wagner, C. (2003): An Introduction to Credit Risk Modeling, Chapman&Hall.
  • Duffie, D. y Pan, J. (1997): “An Overview of Value at Risk”, The Journal of Derivatives, Spring, 7-49.
  • Düllmann K., Trapp, M. (2004): Systemic Risk in Recovery Rates -An Empirical Analysis of US Corporate Credit Exposures, Deutsche Bundesbank...
  • Franks J. de Servigny A. Davydenko, S. (2004): A Comparative Analysis of Recovery Process and Recovery Rates for Private Companies in the...
  • González, E. y Marqués, J.M. (2010): Dodd-Frank Wall Street Reform: Un cambio profundo en el sistema financiero de Estados Unidos, Estabilidad...
  • Gordy, M. (2000): A Comparative Anatomy of Credit Risk Models, Journal of Banking and Financa, January, 119-149.
  • Hu T. y Perraudin W. (2002): The Dependence of Recovery Rates and Defaults, Working Paper, Birkbeck College.
  • J.P. Morgan (1994): RiskMetrics-Technical Documentation, J.P. Morgan.
  • Kupiec, P.H. (1995): “Techniques for Verifying the Accuracy of Risk Measurement Models”, The Journal of Derivatives, Winter, 73-84.
  • Kupiec, P.H. (1998): “Stress Testing in a Value at Risk Framework”, The Journal of derivatives, Fall, 7-24.
  • Laeven, L. y Valencia F. (2012): “Systemic Banking Crises Database: An Update”, IMF Working Paper, WP/12/163.
  • Mandelbrot, B. (1996). Del azar benigno al azar salvaje, Investigación y Ciencia, diciembre.
  • Merton, R.C. (1974): On the Pricing of Corporate In Financial Firms, Journal of Applied Corporate Finnance, 2, 449-471.
  • Ong, M. (1999): Internal Credit Risk Models, Risk Books
  • Resti, A. y Sironi, A. (2007): Risk Management and Shareholders’ Value in Banking, John Wiley & Sons.
  • Vasicek, O.A. (1984): Credit Valuation, KMV Corporation, March.
  • Vilariño, A. (2016): Riesgos de mercado, Fundamentos, modelos y aplicaciones, Garceta.
  • Vilariño, A., Alonso, N. y Trillo, D. (2010): “Los errores de las agencias de calificación y la propuesta de regulación...