Una aproximación generativa a la relación entre el volumen negociado, el precio, la rentabilidad y la volatilidad de los activos financieros

• Autores: José Antonio Pascual Ruano, Javier Pajares Gutiérrez , Adolfo López Fabal
• Localización: Dirección y organización: Revista de dirección, organización y administración de empresas, ISSN 1132-175X, Nº Extra 37, 2008 (Ejemplar dedicado a: XII Congreso de Ingeniería de Organización. 2nd International Conference on Industrial Engineering and Industrial Management), págs. 5-13
• Idioma: español
• Títulos paralelos:
  • A generative approach to the relationship among volume, price, performance and volatility in financial assets
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    La relación entre el volumen de negociación, los precios, rentabilidades, etc., de los activos financieros es compleja, pero su apropiado entendimiento puede influir en gran medida en el desarrollo de teorías financieras. A lo largo del último medio siglo, se han realizado diferentes trabajos en esta línea, pero no se ha llegado ha un consenso generalizado en cuanto a los resultados. En este artículo proponemos su estudio empleando como herramienta de análisis la metodología de simulación basada en agentes, que nos permita recrear diferentes escenarios para reproducir los comportamientos observados en los mercados financieros.

  • English

    The relationship among trading volume, prices, returns, etc., of financial assets is complex, but its proper understanding may be of great influence on the development of financial theories.Throughout the last half century, many researchers have faced the issue, but a general consensus has not been reached. In this paper, we propose to use agent based simulation, a methodology, that allows us to recreate different scenarios to reproduce the behavior observed in financial markets.